| Наименование статьи | Премии за риск инфляции в структуре процентных ставок в России в 2003-2018 годах |
|---|
| Страницы | 144 |
|---|
| Аннотация | Вследствие неопределенности относительно будущей инфляции инвесторы не могут заранее определить величину ожидаемых доходов в реальном выражении. В связи с этим любой не склонный к риску инвестор будет требовать дополнительную премию к ожидаемой доходности по вложенным средствам, которая называется премия за риск инфляции. Целью настоящего исследования является оценка размера премии за риск инфляции в структуре процентных ставок в России для каждого года в период с 2003 по 2018 гг. на основе авторской модели. В результате исследования впервые были рассчитаны значения премии за риск инфляции в структуре процентных ставок и реальные процентные ставки в России за 16-ти летний период. Значения премии за риск инфляции в указанный период принимали статистически значимые значения от 0,46 до 3,49 процентных пунктов. Результаты исследования могут быть использованы при оценке стоимости активов, разработке мер по стимулированию инвестиций в России, а также в исследованиях в области денежно-кредитной политики. |
|---|
| Ключевые слова | премия за риск инфляции, структура процентных ставок, инфляция, неопределенность относительно инфляции |
|---|
| Журнал | Вестник Института экономики Российской академии наук |
|---|
| Номер выпуска | 5 |
|---|
| Автор(ы) | Гуров И. Н., Бобков Г. А. |
|---|